In der Anlagewelt ist die Erkundung neuer Möglichkeiten für das finanzielle Wachstum von entscheidender Bedeutung. Eine der neuen Optionen, die Anleger in Betracht ziehen sollten, sind Lizenzgebühren und Streaming-Aktionen in der Goldbranche. Diese Unternehmen bieten eine attraktive Alternative für diejenigen, die eine stärkere Portfoliodiversifikation anstreben und das mit traditionellen Anlagen verbundene Risiko reduzieren möchten
.
Das Konzept von Lizenzgebühren und Streaming
Royalty- und Streaming-Unternehmen haben ihre Wurzeln in der Öl- und Gasindustrie und wurden erst später in die Goldindustrie eingeführt.
Diese Unternehmen bieten ein Anlagemodell an, das es Anlegern ermöglicht, auf den inneren Wert von Edelmetallen wie Gold und Silber zuzugreifen, ohne das direkte Risiko einzugehen, das mit dem Abbau und der Produktion verbunden
ist.
Geschichte der Tantiemen- und Streaming-Aktionen
Die Geschichte der Lizenzgebühren basiert auf Zahlungen an die britische Monarchie als Gegenleistung für das Recht der Bergarbeiter, auf königlichem Land zu operieren. Heute finden diese Transaktionen zwischen Regierungen und der Bergbauindustrie statt, wobei die Betreiber einen Teil der Einnahmen zahlen, die auf öffentlichen Grundstücken erzielt werden. Streaming-Aktionen hingegen beinhalten Vereinbarungen zwischen Bergbauunternehmen und Streaming-Unternehmen, die letzteren im Austausch für eine Erstinvestition einen Teil des produzierten Metalls gewähren
.
Tantiemen- und Streaming-Vorteile
Diese Angebote bieten sowohl Streaming-Unternehmen als auch Bergbauunternehmen erhebliche Vorteile. Streaming-Unternehmen erhalten Zugang zu dem zugrunde liegenden Rohstoff zu einem festen Preis und sind vor übermäßigen Kosten und Produktionsschwankungen geschützt. Andererseits erhalten Bergbauunternehmen während kostspieliger Bau- und Erweiterungsphasen erhebliche Investitionen, ohne dass sie sich mit kurzfristigen Krediten auseinandersetzen
müssen.
Geschichte der Lizenzgebühren und Streaming-Aktien
Die erste Lizenzvereinbarung im Goldsektor wurde 1986 unterzeichnet, als Franco-Nevada 2 Millionen Dollar in den kleinen Tagebau Goldstrike von Western States Minerals investierte und sich so einen Umsatzanteil von 4% sicherte. Seitdem hat sich das Unternehmen zu einem der weltweit größten Inhaber von Goldanlagen entwickelt und nutzt Streaming- und Lizenzvereinbarungen,
um sein Portfolio zu erweitern.
Vorteile einer Investition in Lizenzgebühren und Streaming-Aktien
Lizenzgebühren- und Streaming-Unternehmen bieten Anlegern die einzigartige Gelegenheit, mit einem geringeren Risiko als Direktinvestitionen in Bergbauunternehmen am Gold- und Silbermarkt teilzunehmen. Dies ist auf die niedrigeren Betriebskosten und die stärkere Diversifizierung des Portfolios zurückzuführen, die diese Unternehmen anbieten
.
Risiken im Zusammenhang mit Lizenzgebühren und Streaming
Trotz der vielen Vorteile sind Lizenzgebühren- und Streaming-Unternehmen jedoch nicht vor Risiken gefeit. Die Abhängigkeit vom Zugang zu externen Finanzmitteln zur Erweiterung des Portfolios kann eine Herausforderung sein, während die Auswirkungen lokaler Richtlinien und Unterbrechungen der Bergbauaktivitäten die Einnahmen und Rentabilität der Unternehmen beeinträchtigen können
.
Die größten Lizenzgebühren- und Streaming-Unternehmen
Zu den wichtigsten Lizenzgebühren- und Streaming-Unternehmen der Goldbranche gehören Franco-Nevada, Wheaton Precious Metals und Osisko Gold Royalties.
Diese Unternehmen haben eine starke Erfolgsbilanz in der Branche aufgebaut und bieten Anlegern die Möglichkeit, mit reduziertem Risiko auf den Goldmarkt zuzugreifen
.
Franco-Nevada: Franco-Nevada gilt als einer der Pioniere im Bereich der Goldlizenzgebühren und hat sich einen hohen Maßstab gesetzt. Das Unternehmen wurde als Goldexplorationsunternehmen gegründet und erwarb schnell ein umfangreiches Portfolio an Aktivitäten auf der ganzen Welt, darunter Aktivitäten in den Bereichen Edelmetalle, Basismetalle sowie Öl und Gas. Das Vermögen des Unternehmens generiert jährlich mehr als 1,2 Milliarden Dollar, was die Stärke und
Diversifizierung seines Portfolios unterstreicht.
Wheaton Precious Metals: Das Unternehmen wurde 2004 als Silver Wheaton gegründet und konzentrierte sich auf die Silberproduktion. Im Laufe der Jahre expandierte das Unternehmen in den Markt für Gold und andere Edelmetalle. Mit Investitionen in 18 in Betrieb befindliche Minen und 26 Entwicklungsprojekte auf vier Kontinenten hat sich Wheaton Precious Metals eine solide Position in der Lizenzgebühren
– und Streamingbranche erarbeitet.
Osisko Gold Royalties: Osisko Gold Royalties wurde 2014 im Rahmen einer Spin-off-Vereinbarung zwischen Osisko Mining, Yamana Gold und Agnico Eagle Mines gegründet und entwickelte sich schnell zu einem wichtigen Akteur in der Branche. Das Portfolio umfasst mehr als 180 Anlagen auf sechs Kontinenten, wobei der Großteil der Investitionen in Nordamerika getätigt wird. Die Vereinbarung über eine Lizenzgebühr von 5% mit der Mine Malartic, die im Rahmen der Gründungsvereinbarung abgeschlossen wurde, ist nach wie vor eine der Säulen des Unternehmens
.
Diese Unternehmen bieten Anlegern eine Kombination aus Stabilität, Diversifikation und Wachstumspotenzial in der Gold- und anderen Edelmetallindustrie. Es ist jedoch wichtig, die bisherige Performance, das Finanzmanagement und die Zukunftsaussichten jedes Unternehmens sorgfältig zu bewerten, bevor fundierte Anlageentscheidungen getroffen
werden.
Schlussfolgerungen
Zusammenfassend lässt sich sagen, dass Lizenzgebühren und Streaming-Maßnahmen in der Goldbranche eine attraktive Option für Anleger darstellen, die ihr Portfolio diversifizieren und das mit traditionellen Investitionen in Bergbauunternehmen verbundene Risiko reduzieren möchten. Es ist jedoch wichtig, eine gründliche Analyse der Branche durchzuführen und die Risiken und Vorteile sorgfältig abzuwägen, bevor eine Anlageentscheidung
getroffen wird.
